Venta minorista en India: hechos y tendencias emergentes

Una población joven, una clase media en crecimiento, inversiones masivas en infraestructura en una de las economías de crecimiento más rápido del mundo están cambiando el panorama minorista en la India. A continuación, datos y tendencias interesantes que dan forma al futuro del comercio minorista en la India.

Cambios demográficos y crecimiento del ingreso per cápita

El India Retail Forum observa que hay varios fundamentos macroeconómicos que continúan impulsando el “alto potencial" mercado minorista.

1. Población en rápido crecimiento

India tiene la El segundo mas largo población mundial (estimada en 1420 millones para 2023), pero se prevé que supere a China, que ocupa el primer lugar. Actualmente, India representa 17% de la población mundial y 3% del consumo mundial.

2. Población joven

Mientras el resto del mundo lucha contra los efectos del envejecimiento de la población, 47% de la población de la India tiene menos de 25 años. Los New York Times informa que la juventud india estaba ansiosa por adoptar marcas occidentales como las camisetas de Benetton, la pizza de Domino y los chocolates con leche de Cadbury, así como la experiencia de compra que ofrecen los centros comerciales al estilo estadounidense.

Los consumidores jóvenes son impulsando las ventas en moda, alimentos y bebidas, restaurantes de comida rápida y telefonía móvil. Estos consumidores están dispuestos a experimentar y adoptar nuevas marcas.

3. Renta per cápita creciente

El ingreso per capita duplicado de $1053 USD en 2014 a $2,091 USD en 2022. Los consumidores ahora tienen más ingresos disponibles. Hay una tendencia creciente entre los consumidores indios a comprar productos de marca, así como bienes y servicios centrados en la comodidad y una vida más saludable.

Es importante recordar que los promedios no cuentan toda la historia, ya que hoy en día sigue existiendo una desigualdad significativa en la distribución de la riqueza en la India. En realidad, solo alrededor del 6% de la población es un mercado objetivo para los principales minoristas que buscan ingresar al panorama minorista indio.

Aún así, el 6% de la enorme población de la India representa aproximadamente 80 millones personas, o aproximadamente toda la población de Alemania y más que Francia, Inglaterra, Italia o España. El mercado indio no puede ser ignorado por minoristas o comercializadores.

4. Cambios en la estructura del hogar

Las familias nucleares han aumentado en 13% en las últimas dos décadas para comprender 70% de todos los hogares indios. Las familias nucleares tienden a gastar 20-30% más que las familias conjuntas.

Además, a medida que más mujeres participan en la fuerza laboral, hay nuevas demandas de servicios que ayuden al consumidor que está ocupado y con poco tiempo. Solo se espera que esta tendencia continúe. El Foro Económico Mundial informa que 82% de las mujeres que respondieron a una encuesta reciente dijeron que su empleo ideal sería tiempo completo fuera del hogar.

5. Urbanización

Para 2025, 38% de la población de la India vivirá en sus ciudades. El PIB per cápita urbano de la India tiene una tasa de crecimiento proyectada de 6% entre 2005 y 2025. Esto significa que la cantidad de hogares urbanos con poder adquisitivo discrecional real puede aumentar hasta siete veces para 89 millones de hogares para 2025. Esto también significa que habrá demandas masivas para mejorar la infraestructura urbana de la India.

Panorama minorista

La población joven de la India, la creciente urbanización y el aumento de los ingresos significan que se prevé que su mercado minorista crezca a un ritmo 12% año tras año, superando $1.1 billones de dólares para el próximo año. Actualmente, la industria minorista de la India representa 10% de su PIB y alrededor de 8% de su empleo (1,09 millones de personas).

Minorista no organizado versus organizado

El mercado minorista de la India todavía está dominado por el comercio minorista "no organizado". Los puestos callejeros y las pequeñas tiendas propiedad de una sola persona o familia abarcan el 90-93% del mercado. En comparación, en economías más maduras, el comercio minorista organizado representa aproximadamente 80% de todo el comercio minorista.

Sin embargo, es importante tener en cuenta que a medida que la industria minorista crece en general (12% por año) en la India. El comercio minorista organizado actualmente está creciendo a el doble de ritmo del comercio minorista no organizado.

Tenga en cuenta que antes 2012, las inversiones extranjeras no estaban permitidas en los minoristas multimarca. Las nuevas inversiones de marcas extranjeras continúan impulsando la transición al comercio minorista organizado.

Por categoría, composición de alimentos y abarrotes 60% del mercado minorista en la India. Otras categorías destacadas son la electrónica de consumo en 10% y la ropa en 8%. Mientras que la ropa representa alrededor 10% de su PIB.

Los consumidores indios son cada vez más conscientes de los estándares globales y de los medios occidentales. Existe una tendencia constante entre los consumidores a “mejorar” a productos de marca, buscar productos de mejor calidad y pagar por el servicio y la comodidad.

El aumento de la penetración digital es en parte responsable del cambio hacia el comercio minorista organizado y el deseo de productos de marca. En 2017, India evidenció una penetración de Internet de 37% y en 2018, 26% de la población utiliza un teléfono inteligente. Se espera que la penetración de Internet continúe su trayectoria de crecimiento en 31% Rango de crecimiento anual compuesto (CAGR), que es sustancialmente más alto que el 8% de China.https://bindy.com/about/switch/

Ladrillo y mortero

noventa y cinco por ciento de todas las compras minoristas en la India se realizan en la tienda, y el comercio minorista organizado está creciendo. Al igual que con el resto del mundo, tampoco hay apocalipsis minorista En India. El comercio minorista físico está vivo y bien, e incluso con el crecimiento proyectado del comercio electrónico (ver más abajo), el comercio minorista físico no corre peligro de ir a ninguna parte del subcontinente, pero continúa complementando y impulsar las ventas para el comercio minorista en línea.

Los consumidores indios quieren la oportunidad de tocar y sentir un producto. Incluso con más acceso digital, solo 25% de los usuarios de Internet realizó una compra en línea en 2018. También les gusta saber que están comprando un producto de calidad. Fabricantes India informes 75% de los consumidores siguen prefiriendo comprar en la tienda para asegurarse de que su dinero se gasta bien.

La infraestructura de entrega de la India todavía está atrasada. Es simplemente más fácil, rápido y gratificante para los consumidores indios comprar en la tienda.

Esta es la razón por la que Amazon abrió recientemente una tienda física y compró una participación en el minorista de la India. Comercio minorista futuro para impulsar su desempeño en toda la India. Amazon planea aprovechar la extensa red física de Future Retail de más de 1500 tiendas, incluido el hipermercado Big Bazaar.

comercio electrónico

El comercio electrónico minorista en la India está creciendo a un ritmo constante de 20% año tras año. A medida que aumentan los usuarios de Internet, aumenta la demanda de comodidad e infraestructura de red, al igual que las ventas esperadas de comercio electrónico (se prevé que alcancen $220 mil millones de dólares con 530 millones de compradores para 2025). Las categorías más destacadas son la moda y la electrónica de consumo.

Más del 90% del comercio electrónico relevante en India ocurre en mercados como Snapdeal, Amazon y Flipkart. Flipkart opera tanto en Jabong como en Myntra. Estos mercados se dirigen a consumidores más jóvenes, ricos y conscientes de la marca. Las marcas de moda internacionales utilizan los mercados como su ruta principal hacia la India, y el crecimiento de las ventas es asombroso. Las ventas internacionales en Jabong crecieron un 145% entre 2016-17.

Bienes de consumo envasados

El crecimiento de la población, el aumento de la clase media y la conciencia de los medios y las marcas estadounidenses también están impulsando las ventas en las categorías de CPG. Se espera que las ventas de CPG alcancen $110.4 mil millones en 2020. Los comestibles nuevamente capturan la mayor parte del mercado a medida que el sector CPG se divide entre cuatro categorías:

• Alimentos y bebidas (41%)
• Cuidado personal (22%)
• Cuidado del hogar (9%)
• Otro (28%)

Hindustan Unilever Ltd, una subsidiaria de Unilever, tiene la mayor cantidad de ventas de CPG en India con el champú Sunsilk, la crema para la piel Fair & Lovely y los tés Brooke Bond. Otras compañías de CPG extranjeras populares incluyen Nestlé (lácteos y fideos instantáneos), Procter & Gamble (Gillette y Tide) y Colgate-Palmolive (cuidado dental y humectante).

Las empresas de CPG que deseen incursionar en la India deben saber que salud y Bienestar se está convirtiendo en una tendencia importante. El gobierno indio está impulsando alimentos enriquecidos nutricionalmente y una reducción de grasas, sal, cafeína y azúcar debido a las deficiencias nutricionales crónicas y al aumento de las tasas de diabetes y obesidad.

Puntos de dolor

Si bien el mercado minorista en la India está preparado para crecer en todas las categorías, existen varios puntos débiles que los minoristas que desean operar en la India deben tener en cuenta.

Política de Inversión Extranjera Directa (IED)

La IED requiere que las empresas extranjeras inviertan directamente en empresas indias privadas, y las reglas de inversión alguna vez fueron muy estrictas. Los cambios recientes en las políticas han relajado algunas de las restricciones de inversión. por ejemplo, en 2012 el gobierno relajó la política sobre el comercio minorista de una sola marca para aumentar el límite de IED de 51% a 100% (con ciertas condiciones).

Infraestructura

La falta de bienes inmuebles disponibles en las grandes ciudades, instalaciones de almacenamiento e infraestructura de transporte sólida sigue siendo un problema. Los minoristas que luchan son aquellos que no planificaron adecuadamente los desafíos de infraestructura.

Por ejemplo, una encuesta realizada por la práctica de Retail and Consumer de PwC India en 2017 encontró que 75% de los minoristas sintieron que su crecimiento se vio limitado por la falta de espacio disponible o la mala calidad del espacio. Otros no planificaron el costo de llegar a una población geográficamente dispersa ya que la estructura de distribución está fragmentada a nivel pan-India.

India planea invertir $1,39 billones USD en proyectos de infraestructura en los próximos cinco años. En octubre de 2019, Arabia Saudita anunció una inversión de $100 mil millones como una forma de diversificar su propia economía y reducir la dependencia del petróleo. Japón es un inversionista activo en curso en los estados del noreste de la India con proyectos de carreteras, electricidad, suministro de agua y biodiversidad. Para acelerar la construcción de carreteras y aeropuertos, el gobierno planea arrendar grandes proyectos a empresas privadas.

Uno de los proyectos más ambiciosos es el Corredor industrial de Delhi Mumbai. El Corredor está diseñado para conectar la ciudad capital con el centro financiero de la India en Mumbai. El corredor de carga pasará por 7 estados y cubrirá más de 1.500 km. El corredor ayudará con el transporte y también quitará presión a las ciudades superpobladas con 24 ciudades manufactureras planificadas a lo largo de la ruta.

Pensamientos finales

La economía minorista de la India se encuentra entre las de más rápido crecimiento en el mundo. La urbanización, una población joven que abraza la tecnología y la mejora de la infraestructura indican que la India está preparada para el crecimiento y la influencia mundial.